Итоги 9 месяцев 2025 года / 1 Октября 2025

Разочарованный жесткостью ЦБ и напуганный анонсированными ударами по России американскими «Томагавками» фондовый рынок готов протестировать минимумы года.

Пока наши портфели стратегии «распределение активов» в плюсе и то, только благодаря дивидендам и купонам.

Средняя доходность портфелей стратегии «распределение активов» составила 1,89% годовых, по сравнению с убытком индекса Московской биржи -8,82% годовых. Самый близкий к эталону портфель показывает доходность 2,89% годовых.

Доходность «на среднеинвестированный капитал» за 93 месяца – 9,74% годовых по сравнению с доходностью индекса 2,82%.

Индекс Московской биржи в 2% от точки очередного наращивания доли акций за счет доли облигаций. Планирую продавать ОФЗ коротких выпусков и «флоатеры». Дело в том, что эти облигации меньше упали в цене, чем «длинные» выпуски.