Иностранная диверсификация без валютного риска. / 21 Мая 2018 |
|
Иностранные ценные бумаги подвержены риску колебания валютного курса, в результате чего проигрывают американским акциям по волатильности. Но фонды иностранных акций с валютным хеджированием дают инвесторам глобальную диверсификацию без этих дополнительных рисков. Такие фонды мало помогут с налоговой оптимизацией, но реально снизят волатильность вашего портфеля. IShares Currency Hedged MSCI EAFE ETF (HEFA) имеет несколько преимуществ перед конкурентами. Его бенчмарк - MSCI EAFE Index, но со 100% хеджированием. Охватывает крупные и средние компании из 21 развитой страны помимо США (900 компаний с охватом 47% капитализации глобального рынка акций). Так же нет Канады и развивающихся рынков. Самые известные эмитенты в портфеле - Nestle, Toyota, BP. Крупнейший сектор – финансовый – около 20% активов, 10 крупнейших компаний составляют 11% активов. Входит в 2% лучших среди фондов иностранных акций. Его стоимость владения - 0.35% по сравнению с 0.88% в среднем у конкурентов. Структурно портфель состоит из iShares MSCI EAFE ETF (EFA) и валютных форвардных контрактов с ежемесячным продлением срока исполнения.Варианты: Xtrackers MSCI EAFE Hedged Equity ETF (DBEF) имеет тот е бенчмарк, что и HEFA и такую же стоимость владения. Vanguard FTSE Developed Markets ETF (VEA) (0.07% TER) включает Канаду и Северную Корею. iShares Edge MSCI Min Vol EAFE ETF (EFAV) имеет цель минимизировать волатильность, избирательно инвестирую в некоторые бумаги из состава бенчмарка. Его стоимость владения 0.20%. ДРУГИЕ СТАТЬИ «Весь рынок» -ETFs → Уменьшаем риск с мультифакторными ETFs → Экономический рост не означает рост доходности. → |
не интересно |
средне |
полезно |
(Нет голосов) |
