В строке поиска вы можете ввести тикер или ключевые слова. Вам будет предложена подборка статей на нашем сайте, где упоминаются эти данные.

Фундаментальные ETFs / 17 Апреля 2017

Фундаментальное индексное инвестирование появилось десять лет назад. Постепенно оно набирает популярность. На начало прошлого года в «фундаментальных» биржевых фондах накопилось порядка 137 млрд долларов. На каких принципах оно основано?

Как известно индексы вроде S&P500 включают в себя акции, взвешенные по рыночной капитализации = цена акции*количество акции в обращении.

Фундаментальное индексное инвестирование предполагает учет также

  • Продажи
  • Выручка
  • Дивиденды

Получается, что компании, генерирующие больше дохода, в фундаментальном индексе весят больше, чем в традиционном. Получается, что метаний инвесторов от переоцененных к недооцененным компаниям можно избежать.

Ниже сравнение фундаментального и обычного индекса Russell.

Annual total returns (%)

Annualized

total return (%)

Annualized

volatillity (%)

2011*

2012

2013

2014

Feb. 24, 2011 – Dec. 31, 2014

Russell

Fundamental US

Large Company

Index

- 2.31

16.68

34.92

12.68

15.34

18.81

Russel 1000®

Index

- 2.62

16.42

33.11

13.24

14.93

19.07

Как видно из таблицы «фундаментальные» индексы переигрывают обычные, а их волатильность ниже.

Но есть недостаток. Стоимость владения. Если обычные биржевые фонды обходятся инвестору в 0,04%, то «фундаментальные» стоят порядка 0,32%. 


не интересно
средне
полезно
(Нет голосов)

Все права защищены и охраняются законом. All Etf © 2016