В строке поиска вы можете ввести тикер или ключевые слова. Вам будет предложена подборка статей на нашем сайте, где упоминаются эти данные.

Представляем Jensen Quality Growth Fund / 8 Ноября 2017

Данный фонд специализируется на «цикличном» инвестировании, предлагаем рассмотреть его результаты, потому что цикл, начавшийся в 2007 году, вот-вот окончится.

Фонд инвестирует «в долгую», его оборачиваемость не превышает 15% в год, среднее владение активом – 6-7 лет. Предполагается, что управляющие способны подобрать бумаги, соответствующие нужной фазе экономического цикла на основе инвестиционных оценок на 1,3,5 и 10 лет вперед. Это позволяет игнорировать конкретные «пики» и «впадины». Т.к. сейчас рынок на 10 летнем максимуме, считая от October 9, 2007 стоит оценить результаты фонда.

 

Доход

2017

1 год

3 года

5 лет

10 лет

15 лет

Jensen Quality Growth Fund

15,74%

18,39%

13,14%

14,74%

8,13%

9,14%

S&P500

15,46%

20,36%

12,02%

14,44%

7,28%

10,47%

 

Стоимость владения J Shares 0.88% в год.

Данная таблица должна была показать преимущества долгосрочного инвестирования под руководством менеджеров Jensen Quality Growth Fund, но колонка «15 лет» увы показывает обратное. Это – результат того, что в октябре 2002 года рынок находился на минимумах после краха «доткомов» . Период 2002-2007 был полон драматических событий, как всплесков так и обвалов, чтобы пренебречь разницей в доходности между 8,13% и 9,14%. Но конкретный инвестор, «входящий» и «выходящий» с рынка со своими инвестициями, не может точно определить фазу рыночного цикла, потому интерес представляет вторая таблица.

 

Доход

Тор-тор 9.07-9.17

Тор-Bottom 9.07-9.09

Bottom-top   9.09-9.17

Top-top 3.00-9.07

Top-bottom 3.00-9.02

Bottom-top 9.02-9.07

Jensen Quality Growth Fund

8,13%

-34,93%

17,57%

5,24%

-5,55%

11,19%

S&P500

7,28%

-43,34%

19,18%

2,0%

-22,31%

17,15%

 

Менеджмент фонда гордятся результатам, показывающим, что практически на любом отрезке им удается переиграть бенчмарк S&P500.

 


не интересно
средне
полезно
(Голосов: 2, Рейтинг: 3)

Все права защищены и охраняются законом. All Etf © 2016